2025年的樓市，最值得關注的焦點，莫過於香港銀行同業拆息（HIBOR）的急跌，這直接觸發了按揭利率市場的結構性轉變。對於準業主和供樓人士而言，這不僅是每月供款減少的短期喜訊，更是一個稍縱即逝的「策略窗口期」，是時候重新審視並主動出擊，鎖定最有利的按揭利率。
本文將從策略角度出發，剖析在這波低息環境下，你應如何部署，將按揭利率的優勢最大化。
從「捱貴息」到享受「真實利率」
過去一段時間，由於HIBOR高企，絕大多數H按用家的實際按揭利率（H+固定點數）早已觸及甚至超越了銀行的「封頂利率」（俗稱「鎖息上限」）。這意味著，大家實際上都在用3.5%左右的封頂利率供樓。
然而，隨著一個月HIBOR在2025年7月初回落至約0.7%的水平，形勢徹底逆轉。以常見的H+1.3%計劃為例，實際按揭利率已降至約2.0%，遠低於封頂位。這是市場久違地讓供樓人士真正享受到H按的低息好處，每一元的利息支出都變得更「真材實料」。
準業主的攻守道：鎖定入場最佳條款
對於正計劃入市的你，當前的低息環境無疑是絕佳的談判籌碼。
- 關注點不只在息率，更在「H+」的永久條款： 低HIBOR放大了不同銀行「H+」計劃的差異。即使是0.1個百分點的差別，在三十年的還款期內也是一筆可觀的數目。現在是貨比三家，爭取最優惠「H+」條款的黃金時機。
- 提升購買力與議價空間： 較低的按揭利率意味著你的負擔能力提升，或能以同樣的月供預算，考慮條件更好的物業。這也成為你與銀行爭取更佳現金回贈及優惠的有力依據。
現有業主的理財課：立即啟動「按揭體檢」
如果你已是H按用家，切勿以為坐等減息便萬事大吉。現在是你主動出擊，優化長遠財務結構的關鍵時刻。
「轉按」的價值最大化： 立即檢視你現有的按揭計劃。若你的計劃是數年前申請，其「H+」的百分點或封頂按揭利率可能已不合時宜。透過「轉按」，你不僅能即時享受更低的實際按揭利率，更能賺取銀行提供的現金回贈，等於一舉兩得。
為未來加息週期築起「護城河」： 聰明的做法，是趁著銀行積極爭取業務的時機，轉至一個「H+」更低、鎖息上限更優的計劃。這等於為自己未來的按揭利率支出，預先建立了一道更堅固的防線，即使未來HIBOR回升，你的還款壓力亦相對較輕。
風險提示：切忌在低息環境中迷失
歷史告訴我們，HIBOR的波動性極高，曾在不同經濟週期中出現極端水平。目前的低按揭利率環境能維持多久，仍受制於美國貨幣政策及環球資金流向等宏觀因素。
因此，在享受低息帶來的好處時，必須進行壓力測試：計算一下當按揭利率回升至3.5%甚至更高水平時，你的財政狀況是否依然穩健。切忌過度借貸，務必預留充足的緩衝資金，以應對未來按揭利率回升的挑戰。
總括而言，2025年的低HIBOR環境，為所有置業相關人士打開了一扇寶貴的機會之窗。這不僅是關於節省眼前利息，更是關乎長遠理財規劃的智慧。立即行動，主動管理你的按揭利率，方能穩操勝券。